【ばー (VaR (value at risk))】
ポートフォリオの価値を X {\displaystyle X\,} , その分布関数を F X ( ⋅ ) {\displaystyle F_{X}(\cdot )\,} とするとき, inf { x ∣ F X ( x ) ≥ α } {\displaystyle \inf\{x\mid F_{X}(x)\geq \alpha \}\,} を満たす x {\displaystyle x\,} が, 信頼水準 1 − α {\displaystyle 1-\alpha \,} におけるこのポートフォリオのVaRである. これは, α {\displaystyle \alpha \,} の確率でこのポートフォリオの価値がVaRの値を下回るということである.
